Что такое ключевая ставка

Ключевая ставка – это инструмент кредитно-денежной политики в Российской Федерации. Простым определением ключевую ставку можно характеризовать как процент, по которому ЦБ РФ выдает кредиты местным кредитным учреждениям. Данный показатель влияет на банковские ставки и депозиты, что в итоге влияет на инфляцию.

Если, к примеру, ЦБ поднимает ключевую ставку, деньги становятся дорогими. В след за этим повышаются ставки по кредитам и депозитам. Бизнес в свою очередь в такой ситуации меньше берут кредиты, тем самым уменьшая свои обороты и расходы. В случае высоких депозитов они наоборот мотивируют домохозяйства инвестировать и накапливать средства. В итоге снижается спрос, снижаются цены, и замедляется инфляция.

В случае снижения ключевой ставки – деньги становятся дешевле, снижаются ставки по кредитам и депозитам. В свою очередь у населения повышается покупательская способность, они больше тратят и инвестируют, забыв при этом про сбережения. В итоге все это приводит к повышению спроса на рынке, повышению цен и увеличению инфляции.

ключевая ставка

Как пример декабрь 2014 года. ЦБ Российской Федерации повышает ставку с 10.5% до 17%. В результате повышаются ставки по кредитам и депозитам в банках. По началу цены были стабильными, но в итоге в конце 2015 года инфляция снизилась.

Часто люди, не смыслящие в монетарной политике интересуются следующими вопросами:

  • Можно ли получить кредит по ключевой ставке?
  • Почему ЦБ не сделать ставку в 1%?
  • На что Банк России ориентируется, когда меняет процентную ставку?

На вопрос можно ли получить кредит по ключевой ставке. Ответ нет. Так как ЦБ не работает с физическими лицами и выдает кредиты только КБ, которые в свою очередь выдают кредиты населению.

На вопрос, почему бы не прировнять ключевую ставку в 1%. Ответом на этот вопрос является инфляция, тобишь стоимость денег. Конечно в теории, когда есть дешевые кредиты и растет производство привлекает умы, но опыт разных стран мира показывает, что если переборщить со снижением ключевой ставки, экономика страны попросту может не выдержать и деньги обесценятся.